Zentrale Steuertafel der Simulation. Jede Änderung löst sofort eine vollständige Neuberechnung aller Tabs aus.

Eintrittsjahr & Planungsende

• Eintrittsjahr: Das Jahr, ab dem beide Personen kein Arbeitseinkommen mehr haben und das Portfolio angezapft wird. Bestimmt die Länge der Ansparphase und damit direkt die Höhe des Depots bei Renteneintritt.
• DRV-Beginn (Alter): Einheitlicher Renteneintritt beider Personen, einstellbar 63–70. Ab 67 gilt die Regelaltersrente; für jeden Monat Abweichung wird ein Zugangsfaktor (−0,3 %/Monat vor 67, +0,6 %/Monat nach 67) auf alle Rentenansprüche angewendet.
• Planungsende (Alter): Das Portfolio wird so kalibriert, dass es genau zum Planungsende auf null sinkt. Default 95 J. — statistisch erreichen heute 65-Jährige in D durchschnittlich ~84 J. (Männer) bzw. ~87 J. (Frauen); 95 J. ist bewusst konservativ gewählt, um Langlebigkeitsrisiko abzudecken.

Portfolio & Kapital

• Abfindung: Einmalzahlung des Arbeitgebers im Eintrittsjahr (z. B. Aufhebungsvertrag). Wird nach §34 EStG Fünftelregelung besteuert: nur 1/5 der Abfindung wird dem zvE aufgeschlagen, die daraus resultierenden Mehrsteuern mit 5 multipliziert. Kein GKV-Beitrag auf die Abfindung. Erhöht das verfügbare Einkommen im Eintrittsjahr und reduziert die notwendige Portfolioentnahme. Die Infobox zeigt den Steuervergleich live.
• Renditen & Szenarien: Die drei Szenarien (Pessimistisch / Basis / Optimistisch) leiten sich automatisch aus der Aktienquote (AQ) ab: μ = 7 % × AQ + 2 % × (1−AQ), σ = 16 % × AQ + 4 % × (1−AQ), σ_eff = σ/√T. Werte können manuell überschrieben werden. Annahmen basieren auf historischen Langfrenditen globaler Aktien-ETFs (MSCI World ~7 % real) und kurzlaufender Anleihen (~2 % real).
• Gewinnanteil Portfolio: Beeinflusst die Abgeltungsteuer auf Portfolio-Entnahmen. Effektiv steuerpflichtig: Ertragsanteil × Entnahme × 0,70 (Teilfreistellung 30 %, § 20 InvStG) − Sparerpauschbetrag (1.000 € Einzelveranlagung / 2.000 € Zusammenveranlagung). In der Ansparphase wird die Vorabpauschale (§ 18 InvStG) modelliert — sie erhöht die Kostenbasis und senkt damit den steuerpflichtigen Anteil bei späterer Entnahme.

Makroparameter — Quellen & Defaults

• Inflation 2,2 %: Entspricht dem EZB-Zielwert von 2 % mit einem kleinen Aufschlag für strukturell höhere Dienstleistungsinflation im Ruhestandskorb. Historisch lag die deutsche VPI-Inflation 2000–2020 bei ~1,6 %, 2021–2024 deutlich höher. Quelle: Destatis VPI, EZB Inflationsziel.
• Rentenwert 42,52 €/EP: Aktueller Rentenwert (West) ab Juli 2026 (+4,24 %). Quelle: DRV Rentenanpassungsmitteilung 2026.
• Rentenwert-Steigerung 1,5 %: Historisch koppeln Rentenanpassungen an den Lohnzuwachs — mit indirekter Inflationsbindung über die Lohnentwicklung. Die tatsächlichen Anpassungen lagen 2010–2025 zwischen 0 % und 5,35 % (Ø ~2,5 %). Für die Langfristprognose ist jedoch mit deutlich geringeren Steigerungen zu rechnen: Der Nachhaltigkeitsfaktor dämpft die Anpassung systematisch um 0,5–1,0 % gegenüber dem Lohnwachstum, sobald die Rentnerquote steigt — was demografisch praktisch sicher ist. Langfristige offizielle Projektionen (Rentenversicherungsbericht 2024, 2034–2039) gehen von 2,2–2,9 % aus, unter der Annahme stabiler Reallöhne. Realistisch-konservativ dürfte die Rentensteigerung dauerhaft unter der Inflation (2,2 %) und deutlich unter dem Lohnwachstum (~3 %) liegen. Default 1,5 % spiegelt dieses strukturelle Risiko wider. Quellen: DRV Rentenanpassungen; Rentenversicherungsbericht 2024; bpb.de Nachhaltigkeitsfaktor.
• GKV-Zusatzbeitrag 2,9 %: Durchschnittlicher Zusatzbeitragssatz für GKV-Mitglieder 2026. Quelle: GKV-Spitzenverband 2026.
• PV-Beitrag 3,6 % (mit Kindern): Pflegeversicherungsbeitrag 2026 gemäß Pflegeunterstützungs- und -entlastungsgesetz (PUEG). Ohne Kinder: 4,2 %. Quelle: § 55 SGB XI.
• Anpassungsquote Steuer/BBG 80 %: Anteil der Simulationsjahre, in denen der Gesetzgeber die Steuerzonen (§32a EStG) mit der Inflation und die GKV-Beitragsbemessungsgrenzen (BBG, Mindest-BMG) mit dem Lohnwachstum anhebt. 100 % = vollständige jährliche Anpassung (neutralisiert kalte Progression), 0 % = alle Werte auf Niveau 2026 eingefroren. Der Mechanismus ist stochastisch: pro Jahr wird zufällig entschieden, ob eine Anpassung stattfindet — bei 80 % in 8 von 10 Jahren. Die Reihenfolge der Anpassungsjahre variiert bei jedem Neuberechnen. Default 80 % entspricht dem historischen Durchschnitt legislativer Anpassungen in Deutschland seit 2010. Ebenfalls mit dieser Quote skaliert: Kinderfreibetrag (9.756 €/Kind, §32 EStG), Kindergeld (259 €/Mo./Kind, §66 EStG) und der §33a-Unterhaltshöchstbetrag (12.096 €/Jahr/Kind) — da der Gesetzgeber diese Beträge historisch parallel zu den Steuertabellen angepasst hat.

Pflegephase & PZV

• Pflegeeintrittsalter 85 J.: Pflegebedürftigkeit steigt stark nach dem 80. Lebensjahr an. Default 85 J. bildet den typischen Übergang ab. Quelle: Destatis Pflegestatistik 2023.
• Zweiphasiges Modell: Phase A (häusliche Pflege) durchläuft gleichverteilt PG 1 → 2 → 3 (je ⅓ der eingestellten Dauer). PV-Pflegegeld §37: PG 1 = 0 €, PG 2 = 347 €, PG 3 = 599 €/Mo. Eigenanteil steigt proportional: PG 1 = 50 %, PG 2 = 100 %, PG 3 = 150 % des PG-2-Referenzwerts. Anschließend Phase B vollstationär. Entspricht realem Verlauf: Median Heimaufnahme erst nach mehreren Jahren häuslicher Pflege. Quellen: § 37 SGB XI; WIdO Pflege-Report 2020.
• Heim-Eigenanteil Jahr 1: 2.984 €/Mo.: Bundesdurchschnittlicher Eigenanteil 2025 inkl. Unterkunft (990 €), Verpflegung, Investitionskosten (~498 €) und EEE-Anteil (ca. 1.496 € nach 15 % Leistungszuschlag Jahr 1). Quelle: vdek Pflegeleistungen 2025.
• PV-Leistungszuschlag (§43c SGB XI): Automatisch einkalkuliert — reduziert den Pflege-Eigenanteil (EEE) nach Verweildauer im Heim: Jahr 1 → −15 %, Jahr 2 → −30 %, Jahr 3 → −50 %, ab Jahr 4 → −75 %. Unterkunft/Verpflegung/Investitionskosten (~1.488 €/Mo.) bleiben immer Eigenanteil.
• Pflegeinflation 4,0 %: Pflegekosten steigen historisch deutlich schneller als die allgemeine Inflation: 2022–2025 lagen die Steigerungen bei 7–9 % p.a. (Ø Eigenanteil Heim Jan 2026: 3.245 €/Mo., +9 % ggü. Vorjahr, vdek). Strukturell sind rd. 75 % der Pflegekosten Lohnkosten — Tarifabschlüsse im Pflegebereich lagen zuletzt bei ≥ 4,7 % p.a., bei gleichzeitigem Fachkräftemangel (Bertelsmann: ~500.000 FTE-Defizit bis 2030) und steigender Nachfrage (+50 % Pflegebedürftige bis 2030). Eine Konvergenz zur Gesamtinflation ist strukturell unwahrscheinlich. Langfristige Projektionen (WIdO, Pflegereport 2024): 3–10 % CAGR bis 2029, je nach Szenario. Realistische Langfristannahme für die Planung: 3,5–4,5 % p.a. — mit erheblicher Unsicherheit nach oben (Fachkräftemangel, Regulierung) und unten (Produktivitätsfortschritte, Reform). Default 4,0 % entspricht dem Mittelpunkt dieses Bandes. Quellen: vdek Pflegeleistungen 2026; WIdO Pflege-Report 2024; Bertelsmann Pflege vor Ort.
• PZV — Pflegetagegeld 1.500 €/Mo.: Pflegetagegeld (nicht Kostenerstattungstarif) zahlt einen festen monatlichen Betrag frei verwendbar — deckt Eigenanteil in Hauspflege und Heim gleichermaßen und ist nicht auf Katalogkosten begrenzt. Empfehlung Verbraucherzentrale. Quelle: Verbraucherzentrale PZV.
• Ab dem Pflegeeintrittsalter entfällt der reguläre Bedarf aus dem Bedarfsplaner vollständig — ersetzt durch Pflegekosten der jeweiligen Phase. Die gesamte Pflegephase kann deaktiviert werden (Toggle „aktiv").

Personen & Krankenversicherung

• Rentenpunkte: Basis für die DRV-Berechnung: erworbene EP × Rentenwert × Zugangsfaktor. Zukünftige EP werden aus dem Bruttoeinkommen hochgerechnet (1 EP = Durchschnittsentgelt ~45.358 € in 2026).
• GKV / PKV: Bei PKV wird kein GKV-Beitrag modelliert; stattdessen erscheint automatisch eine Bedarfskategorie „PKV+PPV" im Bedarfsplaner.
• ALG 1 Bezug: Aktivierbar je Person im Parameter-Tab. Bezug beginnt direkt ab Eintrittsjahr. Dauer: 12 Mo. (Alter <50), 15 Mo. (50–54), 18 Mo. (55–57), 24 Mo. (≥58) gemäß §147 SGB III. Höhe: 60 % (ohne Kinder) bzw. 67 % des pauschalierten Nettoentgelts (≈ Brutto × 79 %). Die Bundesagentur für Arbeit zahlt DRV-Beiträge auf 80 % des letzten Bruttoentgelts — die entsprechenden EP werden berücksichtigt. GKV wird von der Bundesagentur übernommen. ALG 1 ist zwar steuerfrei, unterliegt aber dem Progressionsvorbehalt (wird hier vereinfacht nicht modelliert). Mehr zu Höhe und Dauer sowie Pflichten beim ALG 1 Bezug.

Vier Simulationsphasen

Ansparphase (bis Eintrittsjahr) → Frührentenphase (bis DRV-Beginn aller Personen) → Rentenphase (bis Pflegeeintritt) → Pflegephase. Übergänge werden in allen Charts als farbige gestrichelte Linien markiert.

Modelliert den monatlichen Haushaltsausgabenbedarf im Ruhestand. Der Gesamtbedarf bestimmt direkt, wie stark das Portfolio in der Entnahmephase beansprucht wird.

Aufbau & Funktionen

• Kategorien & Stufen: Jede Kategorie (z. B. Miete, Urlaub) kann mehrere Stufen haben — Jahresangaben, ab denen ein neuer Betrag gilt. Die erste Stufe liegt automatisch im Eintrittsjahr. So lassen sich z. B. sinkende Reiseausgaben im hohen Alter abbilden.
• Monatlich / Jährlich: Jährliche Kategorien (z. B. Urlaub, KFZ-Kosten) werden intern durch 12 geteilt. Alle angezeigten Beträge sind monatlich.
• Stufen glätten: Aktiviert lineare Interpolation zwischen Stufen statt harter Sprünge — sinnvoll für realistischere Bedarfsverläufe.
• Bedarfsreduktion: Kürzt alle Kategorien gleichmäßig um einen Prozentwert — schnelle globale Sensitivitätsanalyse ohne jede Kategorie einzeln anzupassen.
• Bedarfsmodus — Einzelkategorien vs. Gesamtbedarf: Der Umschalter oben im Bedarfsplaner wählt zwischen zwei Modellierungsansätzen:
  • Einzelkategorien: Jede Ausgabenart (Miete, Urlaub, PKV …) wird separat mit eigenen Stufen, Inflations- und Steuerabzugs-Flags modelliert. Maximale Detailgenauigkeit — empfohlen für die finale Planung.
  • Gesamtbedarf: Ein pauschaler Monatsbetrag (real, in heutigen Preisen) als Basis, ergänzt um beliebig viele Folgestufen mit ±%-Anpassung (z. B. −20 % ab 80 J. für sinkenden Aktiv-Bedarf). Drei Slider steuern: Inflationsanteil (welcher Anteil des Betrags mit Inflation wächst), Optionaler Anteil (wird in der häuslichen Pflegephase automatisch halbiert) und Steuerlich absetzbarer Anteil (mindert das zvE). Einfacher für Schnellszenarien und Sensitivitätsanalysen.
  Im Gesamtbedarf-Modus erscheint im Bedarfsplot eine rote Linie für den aktiven Gesamtbedarf (inkl. Pflegeleistungen); die Kategoriebalken dienen abgedunkelt als Referenz. In der Sensitivitätsmatrix ist „Initialer Gesamtbedarf" als Achsenparameter wählbar — Klick auf eine Zelle übernimmt den Wert direkt.
• Kinder-Kategorie: Betrag je aktivem Kind pro Monat. Das Unterstützungsalter (Standard 27 J., einstellbar für alle Kinder) legt fest, bis wann ein Kind als aktiv gilt. Die aktiven Kinder ergeben sich aus den Geburtsjahren im Parameter-Tab.
• PKV+PPV-Kategorie: Wird automatisch angelegt, wenn eine Person auf PKV gestellt ist (Parameter-Tab). Modelliert den privaten Krankenversicherungsbeitrag als Ausgabe.
• Optional-Flag: Markiert eine Kategorie als verzichtbar. In der häuslichen Pflegephase (vor Heimeinzug) werden optionale Kategorien auf 50 % ihres Nennwerts reduziert — nicht-optionale laufen voll weiter. In der Heimphase entfallen alle regulären Bedarfskategorien (unabhängig vom Flag), da dort Pflegeheimkosten den Bedarf bestimmen. Die Bedarfszusammenfassung schlüsselt Pflicht- und Optionalbedarf getrennt aus.
• Inflation: Steuert, ob der Betrag der Kategorie jährlich mit der eingestellten Generalinflation wächst. Standard ist aktiv (inflationsindexiert) — Ausgaben, die erfahrungsgemäß mit der Inflation steigen (Miete, Lebensmittel, Dienstleistungen). Deaktivieren für Beträge, die langfristig konstant-nominal bleiben, z. B. PKV-Beiträge (mit eigener Anpassungslogik des Versicherers oder fest vereinbart). PKV+PPV hat dieses Häkchen standardmäßig deaktiviert.
• Steuerlich absetzbar (0–100 %): Gibt an, welcher Anteil des Kategorienbetrags als Sonderausgabe oder außergewöhnliche Belastung das zu versteuernde Einkommen mindert. Beispiel: PKV+PPV-Beitrag ist zu 50 % absetzbar (Arbeitgeberanteil-Analogie). Der absetzbare Gesamtbetrag aller Kategorien wird jährlich vom zvE abgezogen, bevor die Einkommensteuer berechnet wird. Standard ist 0 % (kein Abzug).
• Pflegephase: Ab dem Pflegeeintrittsalter entfallen alle Bedarfskategorien — ersetzt durch Pflegeheimkosten (Parameter-Tab). Bei deaktivierter Pflegephase laufen alle Kategorien bis zum Planungsende durch.
• Gesamtbetrag: Jede Kategorie zeigt den nominalen Gesamtaufwand über die Laufzeit — mit oder ohne Inflationsindexierung je nach Einstellung.

Richtwerte & Quellen (2-Personen-Rentnerhaushalt, Destatis EVS 2023)

Die Default-Werte orientieren sich an der Einkommens- und Verbrauchsstichprobe (EVS) 2023 des Statistischen Bundesamts für Paarhaushalte ab 65 Jahren (Nettoeinkommen Ø ~3.760 €/Mo, BMAS Alterssicherungsbericht):

• Miete 750 €/Mo: EVS-Durchschnitt inkl. Wohnnebenkosten für Paarhaushalte 65+ liegt bei ~1.160 €/Mo (West). 750 € ist ein moderater Ausgangswert für ländliche Lage oder abbezahltes Eigentum (nur Instandhaltungsrücklage statt Miete) — nach oben anpassen bei Miete in Stadtlage.
• Nebenkosten 200 €/Mo: EVS: Energie ~225 €, Instandhaltung ~38 €/Mo. 200 € deckt Strom, Gas/Fernwärme, Wasser und Müll bei moderatem Verbrauch — bei Altbau oder steigenden Energiepreisen nach oben anpassen.
• Lebensmittel & Haushalt 400 €/Mo: EVS: ~443 €/Mo für Nahrungsmittel, Getränke, Körperpflege und laufende Haushaltswaren — die zweitgrößte Ausgabenkategorie. Schließt keine Außerhausgastronomie ein (→ Gastro & Kultur).
• Gastro & Kultur 120 €/Mo: EVS: Freizeit/Kultur ~238 €/Mo. 120 € ist ein moderater Ansatz für gelegentliche Restaurantbesuche, Kino und Streaming-Abos.
• Gesundheit & Zuzahlungen 60 €/Mo: EVS erfasst nur direkt sichtbare Zuzahlungen (~80–120 €/Mo). Im Alter steigen Ausgaben für Medikamente, Zahnarzt, Hörgeräte und Sehhilfen erheblich: Hörgeräte-Eigenbeteiligung oft 1.000–4.000 €, Zahnersatz 1.000–3.000 € je Prothese (Festzuschuss GKV, Rest privat). 60 €/Mo ist ein bewusst niedriger Ausgangswert — im hohen Alter deutlich nach oben anpassen. Quelle: EVS 2023.
• Sonstiges 150 €/Mo: Deckt Kleidung & Schuhe (EVS ~90 €/Mo), Telekommunikation (EVS ~55 €/Mo) und weitere ungeplante Ausgaben ab.
• Urlaub 1.200 €/Jahr: Entspricht etwa einer Urlaubsreise einfacher bis mittlerer Preisklasse pro Jahr. EVS-Durchschnitt Freizeit inkl. Reisen liegt bei ~5.000–6.000 €/Jahr für Paare 65+ — der Default ist bewusst moderat angesetzt.
• Auto & Verkehr 1.800 €/Jahr: EVS: Transport ~360 €/Mo = ~4.300 €/Jahr für aktive Autofahrer (inkl. Versicherung, Sprit, Wartung). 1.800 € entspricht einem sehr sparsamen Nutzungsprofil oder überwiegender Ergänzung durch ÖPNV.
• Versicherungen 1.440 €/Jahr: Haftpflicht, Hausrat, ggf. Rechtsschutz und Unfallversicherung. Ohne KFZ-Versicherung (→ Auto & Verkehr) und Krankenversicherung (GKV im Modell abgebildet).
• Hohe Kante 1.200 €/Jahr: Moderater Puffer für größere Anschaffungen und unerwartete Ausgaben (Haushaltsgeräte, Renovierung, Zahnarzt-Großfall). Bei Bedarf nach oben anpassen. Optional — bei ausreichend Liquiditätsreserve deaktivierbar.

Beziehung zu anderen Tabs

Der modellierte Bedarf erscheint in Einkommen vs. Bedarf als gestapelter Bedarfsverlauf. In der Jahrestabelle sind Einzelkategorien als Spalten einblendbar. Der Saldo (Einkommen − Bedarf) bestimmt die Ampelfärbung und die jährliche Portfolio-Entnahme.

Vier verknüpfte Plots, die zeigen, ob das modellierte Einkommen den Bedarf über die gesamte Laufzeit deckt, wo das Portfolio einspringen muss — und wie sich staatliche Abgaben und Zuwendungen je Jahr verhalten. Alle vier Plots sind konsistent: Einkommen (vor staatl. Abgaben & Zuwendungen) + Staatsnetto = Verfügbares Einkommen (nach staatl. Abgaben & Zuwendungen); Verfügbares Einkommen − Gesamtbedarf = Saldo.

Plot 1 — Saldo (Verfügbares Einkommen − Gesamtbedarf)

Drei Referenzlinien: Einkommen (vor staatl. Abgaben & Zuwendungen) = privates Kapital (Portfolio, bAV, Miete) + private PZV-Leistung, ohne staatliche Transfers. Verfügbares Einkommen (nach staatl. Abgaben & Zuwendungen) = nach Steuer/GKV, plus DRV-Rente, PV-Leistungen und Kindergeld. Gesamtbedarf = Nettobedarf plus PV/PZV-Leistungsblock. Die farbigen Balken füllen exakt den Spalt zwischen den letzten beiden Linien — grün = Puffer, rot = Lücke (Portfolioentnahme). Der angezeigte Betrag entspricht dem Saldo aus der Jahrestabelle.

Plot 2 — Einkommen je Jahr (vor staatl. Abgaben & Zuwendungen)

• Zusatzrenten P1/P2: Summe aller eingetragenen Zusatzrenten (bAV, Rürup, Riester, Klassisch) je Person, jeweils ab dem eingestellten Auszahlungsalter. In der Frührentephase vor diesem Alter werden die Verträge beitragsfrei gestellt — der eingegebene Betrag ist der tatsächlich erwartete Auszahlungsbetrag.
• Portfolio-Entnahme: Iterativ berechnete Portfolioentnahme, sodass das Depot exakt am Planungsende auf null sinkt. Aufgeteilt in Kapital (Einzahlungsanteil) und Gewinn (Kursgewinn-Anteil, steuerpflichtig).
• Sonst. Einnahmen: Laufende Zusatzeinkünfte aus dem Parameter-Tab (z. B. Mieteinnahmen, befristet oder dauerhaft).
• PZV-Leistung: Erscheint nur in der Pflegephase. Private Pflegezusatzversicherung — reduziert den Eigenanteil direkt. Tagegeld-Modus: fester monatlicher Betrag je Person, gedeckelt auf den jeweiligen Pflegeeigenanteil. Kostenersatz-Modus: eingestellte Deckungsquote des Eigenanteils je Person.
• Alt. Altersvorsorge (Alt.AV P1/P2): Erscheint in Plot 2 als private Einnahme — der Betrag ist konstant-nominal (kein Rentenwert-Mechanismus, kein Inflationswachstum). Nur sichtbar, wenn die Person im Parameter-Tab das Häkchen „Alt. Altersvorsorge" gesetzt hat — unabhängig davon, ob DRV zusätzlich aktiv ist.
• DRV-Rente: Erscheint nicht in Plot 2, sondern ausschließlich in Plot 4 als staatliche Zuwendung je Person (P1/P2). Bei einer Person mit sowohl DRV als auch Alt. Altersvorsorge werden beide Anteile getrennt erfasst — DRV in Plot 4, Alt.AV in Plot 2. Die Summe der Balken in Plot 2 entspricht exakt der „Einkommen"-Linie im Saldo-Plot.
• PV-Leistungen (Pflegegeld §37, Leistungszuschlag §43c): Ebenfalls nur in Plot 4 als staatliche Zuwendungen — kein Ausweis in Plot 2.
• PZV-Leistung: Private Pflegezusatzversicherung — kein staatlicher Transfer. Erscheint in Plot 2 und in der „Einkommen"-Linie.

Plot 3 — Bedarfskategorien je Jahr

Im Kategorien-Modus zeigen gestapelte Balken die einzelnen Bedarfskategorien aus dem Bedarfsplaner (nominal, inflationsindexiert); in der Pflegephase erscheint ein zusätzlicher Block für PV/PZV-Leistungen, der den Bedarf vor Abzug der Leistungen sichtbar macht. Stufen glätten und Bedarfsreduktion sind nur im Kategorien-Modus steuerbar und direkt hier ein- und ausschaltbar. Im Gesamtbedarf-Modus (Umschaltknopf im Bedarfsplaner) bleiben die Kategoriebalken als abgedunkelte Referenz sichtbar; eine rote Linie zeigt den aktiven Gesamtbedarf (inflationsindexiert, inkl. Pflegeleistungen — konsistent mit dem Saldo-Plot). Pflegekategorien werden dabei nicht abgedunkelt.

Plot 4 — Staatliche Abgaben & Zuwendungen je Jahr

Positive Balken = Einkommensteuer + GKV (Abzüge). Negative Balken = staatliche Transfers: DRV-Rente, PV-Pflegegeld §37, PV-Leistungszuschlag §43c, Kindergeld, ALG 1. Die Linien zeigen Netto-Abgabenquote und Steuerquote in % des Bruttoeinkommens. Da die DRV-Rente für die meisten Rentner die Steuer+GKV-Last übersteigt, ist der Netto-Staatssaldo typischerweise negativ (Staat gibt mehr als er nimmt).

Einkommensteuer — § 32a EStG 2026

Berechnung nach Grundtabelle 2026, mit Splittingverfahren bei aktivierter Person 2 (zvE halbiert, Steuer × 2). Quelle: BMF — Steuerliche Änderungen 2026.

• Grundfreibetrag 12.348 € — darunter kein zvE, keine Steuer (Splitting: 24.696 €).
• Progression 12.349–69.878 €: Steuersatz steigt von 14 % auf 42 %.
• Flat 42 % bis 277.825 €, danach 45 % Reichensteuer.
• Kirchensteuer (8 % Bayern/Baden-Württemberg, 9 % übrige Bundesländer) wird je Person auf Basis der individuellen Einkommensteuer berechnet. Bei Zusammenveranlagung (Person 2 aktiv) wird das Ehepaar-ESt-Ergebnis nach Splittingverfahren 50/50 aufgeteilt: Kirchensteuer = (k₁ + k₂) / 2 × ESt. Bei Einzelveranlagung: k₁ × ESt. Einstellung im Parameter-Tab je Person unter „Kirchensteuer".

Zu versteuerndes Einkommen (zvE)

• Gesetzliche Rente (DRV): Das Modell setzt den Besteuerungsanteil vereinfachend auf 100 %. Nach dem Wachstumschancengesetz 2024 (§ 22 Nr. 1 EStG) steigt der Besteuerungsanteil ab 2023 nur noch um 0,5 %/Jahr — für Kohorten mit Renteneintritt 2045 ergibt sich rechnerisch ~93,5 % statt 100 %. Das Modell überschätzt damit die Steuerlast leicht (konservative Vereinfachung). Quelle: Steuertipps.de — Besteuerungsanteil bis 2058.
• bAV: Voll steuerpflichtig als Versorgungsbezüge (§ 19 Abs. 2 / § 22 Nr. 5 EStG). GKV-beitragspflichtig oberhalb des Freibetrags von 187,25 €/Mo.
• Privatrente: Steuerliche Behandlung abhängig vom Vertragstyp — Klassisch: Ertragsanteil (§ 22 Nr. 1 S. 3a EStG, z. B. 18 % bei Rentenbeginn mit 65); Rürup/Basisrente: Besteuerungsanteil (§ 22 Nr. 1 S. 3a aa EStG, 2026: 84 %); Riester: 100 % nachgelagert (§ 22 Nr. 5 EStG). Alle Privatrenten sind nicht GKV-beitragspflichtig (keine Versorgungsbezüge i. S. § 229 SGB V für Privatpersonen).
• Sonstige Einnahmen: Steuerpflichtiger Anteil je Einnahmequelle (einstellbar).
• Abzüge: Sonderausgaben-Pauschbetrag 144 € (2 × 72 € für Splitting, § 10c EStG); Werbungskosten-Pauschbetrag 102 €/Jahr je Rentner (§ 9a Nr. 3 EStG) im Code als Teil der 144 € approximiert; außergewöhnliche Belastung für Pflegekosten (über 6 % Zumutbarkeit, § 33 EStG); steuerlich absetzbare Bedarfskategorien (einstellbar im Bedarfsplaner).
• Kinderfreibetrag & Günstigerprüfung (§ 31, § 32 EStG): Kinderfreibetrag 9.756 €/Kind (4.878 € × 2 für Splitting) bis 25 J. Das Modell wendet den KFB für die ESt nur an (Günstigerprüfung § 31), wenn der dadurch erzielbare Steuervorteil das Kindergeld (259 €/Mo./Kind) übersteigt — andernfalls bleibt die Steuer ohne KFB und das Kindergeld hat bereits den Ausgleich geleistet. Soli und Kirchensteuer werden gemäß § 51a EStG immer mit KFB berechnet, unabhängig vom Günstigerprüfungsergebnis. KFB und Kindergeld wachsen mit der Anpassungsquote Steuer/BBG.
• Unterhalt volljährige Kinder über 25 (§ 33a EStG): Wird im Bedarfsplaner für eine Kinder-Kategorie ein Höchstalter > 25 eingestellt, so sind die tatsächlichen Unterhaltsaufwendungen je Kind bis zum gesetzlichen Höchstbetrag (12.096 €/Jahr/Kind, entspricht dem Grundfreibetrag) als außergewöhnliche Belastung abziehbar. Der Höchstbetrag skaliert mit der Anpassungsquote Steuer/BBG.
• Portfolio-Kapitalerträge (Entnahmephase): Aktien-ETF-Erträge sind zu 30 % steuerfrei (Teilfreistellung, § 20 InvStG). Steuerpflichtiger Kursgewinn = Ertragsanteil × Jahresentnahme × 0,70 − Sparerpauschbetrag (1.000 € Einzelveranlagung / 2.000 € Zusammenveranlagung, § 20 Abs. 9 EStG). Günstigerprüfung (§ 32d Abs. 6 EStG): der Kursgewinn wird dem ordentlichen ZVE hinzugerechnet — liegt der daraus resultierende Grenzsteuersatz unter 25 %, gilt dieser persönliche Satz. Die Teilfreistellung wird vor der Günstigerprüfung angewendet. Die Kursgewinne sind im ausgewiesenen ZVE enthalten.
• Vorabpauschale (Ansparphase, § 18 InvStG): Jährliche Mindestbesteuerung auf nicht ausgeschüttete Fondsgewinne, die spätere Steuerlast durch erhöhte Kostenbasis vorwegnimmt. Formel: Depotwert Jahresanfang × Basiszins × 0,7, gedeckelt auf den tatsächlichen Wertzuwachs des Jahres. Der Basiszins wird jährlich vom BMF veröffentlicht (70 % des langfristigen Bundesanleihen-Zinssatzes, § 203 Abs. 2 BewG); das Modell approximiert ihn mit max(0, Inflation × 0,75). Nach Teilfreistellung (70 % steuerpflichtig) und Sparerpauschbetrag fällt 25 % Abgeltungsteuer an. Bei kleinen Depots deckt der Sparerpauschbetrag die Vorabpauschale oft vollständig ab — die Kostenbasiserhöhung wirkt dann rein steuersenkend. Quelle: BMF — Investmentsteuergesetz.

Solidaritätszuschlag — SolZG 1995

5,5 % auf die ESt, jedoch erst oberhalb der Freigrenze. Freigrenze 2026: 40.700 € ESt (Einzelveranlagung) / 81.400 € (Splitting). Milderungszone bis ~55.961 € / ~111.922 €. Quelle: BMF 2026.

GKV & PV — Gesetzliche Kranken- und Pflegeversicherung

• Vor 67 (freiwillig versichert): 14,6 % + Zusatzbeitrag + PV-Beitrag auf das gesamte Einkommen bis zur BBG (5.812,50 €/Mo., Bundesregierung BBG 2026). Mindest-BMG 1.248,33 €/Mo. (1/3 der Bezugsgröße West). § 226 SGB V, § 55 SGB XI.
• Ab 67 (KVdR): DRV-Träger übernimmt 7,3 % + halben Zusatzbeitrag. Eigener Anteil: 7,3 % + ½ Zusatz + voller PV-Beitrag. § 249a SGB V. bAV ist beitragspflichtig, jedoch erst ab Überschreiten des Freibetrags von 1/20 der Bezugsgröße (2026: 187,25 €/Mo.) je Person. § 226 Abs. 2 SGB V. Kapitalerträge aus dem Portfolio sind in der KVdR nicht beitragspflichtig (nur bei freiwilliger Versicherung vor 67).
• PKV: Kein GKV-Beitrag im Modell — erscheint als „PKV+PPV"-Kategorie im Bedarfsplaner.

Anpassung der Schwellenwerte

Grundfreibetrag, BBG, Mindest-BMG, Soli-Freigrenze, Kinderfreibetrag, Kindergeld und §33a-Unterhaltshöchstbetrag werden in der Simulation jedes Jahr mit der eingestellten Anpassungsquote (Anteil der Jahre, in denen gesetzliche Anpassung stattfindet) und der jeweiligen Wachstumsrate (Inflation für Steuer, Rentenwert-Steigerung für GKV/BBG) skaliert. Die erwarteten Werte zum Eintrittszeitpunkt (geometrischer Erwartungswert):

Steuerung & Filterung

Die Phasen-Filter- und Monat/Jahr-Anzeige-Schaltflächen befinden sich direkt unterhalb dieser Erläuterung und wirken auf alle vier Plots gleichzeitig.

Beziehung zu anderen Tabs

Einnahmen und Renditen aus Parameter. Bedarf aus dem Bedarfsplaner. Rohdaten in der Jahrestabelle. Mehrere Szenarien vergleichen: Szenario-Vergleich.

Zeigt die Depot-Entwicklung vom heutigen Jahr bis zum Planungsende — getrennt nach Ansparphase und Entnahmephase, für alle vier Szenarien (Pessimistisch, Basis, Optimistisch, Break-even).

Kurven & Flächen

• Portfolio Basis (blaue Linie): Ansparphase (bis Eintrittsjahr): monatliche Sparrate + Rendite wächst das Depot. Entnahmephase: das Portfolio wird so abgetragen, dass es exakt am Planungsende auf null sinkt — die jährliche Entnahme ist die iterativ berechnete Portfolio-Zeile aus „Einkommen vs. Bedarf".
• Pessimistisch / Optimistisch (gestrichelt): Gleiche Entnahmestruktur, aber mit niedriger bzw. hoher Rendite aus dem Szenario-Modell. Optimistisch standardmäßig ausgeblendet (über Legende einschaltbar).
• Break-even (orange gestrichelt): Die minimale Rendite (oder Sparrate oder maximaler Bedarf), bei der das Portfolio gerade noch bis zum Planungsende reicht. Die Break-even-Variable ist im Abschnittskopf umschaltbar.
• Buchgewinn Basis (grüne Fläche): Noch unversteuerte Kursgewinne im Depot — Differenz aus Depotwert und kumulierter Kostenbasis. Die Gewinn-Ratio (Buchgewinn ÷ Depotwert) bestimmt den steuerpflichtigen Anteil jeder Entnahme; in der Ansparphase senkt die Vorabpauschale den Buchgewinn laufend (siehe unten).
• Dreiecke: Einmalereignisse aus dem Parameter-Tab — grün = Einnahme/Aufstockung, rot = Ausgabe/Entnahme.

Portfoliowerte-Tabelle

Die Tabelle „Portfoliowerte je Szenario" listet Depot, Buchgewinn und Gewinn-Ratio je Jahr für alle vier Szenarien. Über ⚙ Spalten lassen sich einzelne Szenarien und die Gewinn-Spalten ein-/ausblenden. ⬇ CSV exportiert die aktuell sichtbaren Spalten.

Buchgewinn & Steuermechanik

Der Buchgewinn = Depotwert − kumulierte Kostenbasis. Die Kostenbasis setzt sich zusammen aus:

• Anfangskapital (Kaufkostenanteil): Depotwert heute × (1 − Gewinnanteil-Slider) — der Teil des heutigen Depots, der bereits Einzahlungen ohne Gewinn entspricht.
• Einzahlungen in der Ansparphase: Jede Sparrate-Einzahlung geht zum Kaufkurs ein (Gewinn-Ratio = 0 auf den neuen Anteil).
• Vorabpauschale (§ 18 InvStG): Jährlich wird ein fiktiver Mindestertrag besteuert: Depot (Jahresanfang) × Basiszins × 0,7, gedeckelt auf den tatsächlichen Wertzuwachs des Jahres. Dieser Betrag erhöht die Kostenbasis — unabhängig davon, ob nach Sparerpauschbetrag überhaupt Steuer anfällt. Ergebnis: bei späterer Entnahme werden diese Gewinnanteile nicht nochmals besteuert. Der angezeigte Buchgewinn ist entsprechend bereits um VP-Beträge bereinigt.

Besteuerung bei Entnahme: Steuerpflichtiger Ertrag = Entnahme × Gewinn-Ratio × 0,70 (Teilfreistellung 30 %, § 20 InvStG). Davon 25 % Abgeltungsteuer zzgl. Soli (+ Kirchensteuer falls aktiv), nach Sparerpauschbetrag (1.000 € / 2.000 € Zusammenveranlagung).

Basiszins-Näherung: Das Modell approximiert den BMF-Basiszins als max(0, Inflationsrate × 0,75) — grobe Annäherung an 70 % des langfristigen Bundesanleihe-Zinssatzes (§ 203 Abs. 2 BewG). In Niedrigzinsphasen (Basiszins ≈ 0 %) fällt keine Vorabpauschale an.

Phasenmarkierungen

Farbige gestrichelte Vertikallinien zeigen die Phasenübergänge: Anspar → Frührente (Eintrittsjahr bis DRV-Beginn) → Rente → Pflege. Bei deaktivierter Pflegephase entfällt die rosa Linie. Sichtbare Knicke im Depotverlauf entstehen durch Beginn einzelner Zusatzrenten, DRV-Eintritt und Pflegekostenbeginn.

Sequenzrisiko

Schlechte Renditen in den ersten Jahren der Entnahmephase (Sequence-of-Returns-Risk) schaden stärker als späte Verluste, weil die absolute Entnahmehöhe dann relativ hoch ist. Sichtbar im Vergleich der Szenarien: pessimistisches Depot kann deutlich früher erschöpft sein. Eine sinkende Aktienquote zur Entnahme hin (Gleitpfad) reduziert dieses Risiko.

Beziehung zu anderen Tabs

Rendite und Sparrate kommen aus Parameter. Die jährliche Entnahme ergibt sich aus dem Saldo in Einkommen vs. Bedarf. Einmalereignisse werden im Parameter-Tab eingetragen. Jahresgenaue Depotwerte stehen in der Jahrestabelle.

Vollständige numerische Ausgabe der Simulation — eine Zeile pro Kalenderjahr, für das aktive Szenario. Alle Beträge umschaltbar zwischen monatlich und jährlich.

Spaltengruppen

• Einnahmen (grün): DRV P1/P2, Zusatzrenten P1/P2, Portfolio-Entnahme (standardmäßig zusammengefasst; über ⚙ Spalten auftrennbar in Portfolio Kapital und Portfolio Gewinn), Sonst. Einnahmen (aus „Weitere Einnahmen"), PZV-Leistung (private Pflegeversicherung) — je Quelle aufgeschlüsselt. Ges.Einnahmen brutto = Summe aller Einnahmen vor Steuer und GKV.
• Staatl. Abgaben & Zuwendungen (amber): PV-Pflegegeld §37, PV-Leistungszuschlag §43c (staatliche Zuwendungen, kürzen den Pflegeeigenanteil direkt), ZVE (zu versteuerndes Einkommen gesamt, monatlich), GKV-Bmg. (Beitragsbemessungsgrundlage), Steuer+Soli, GKV-Beitrag, §33-Abzug (außergewöhnliche Pflegebelastung).
• Nettoeinkommen (blau): Tatsächlich verfügbares Einkommen nach allen Abzügen = Ges.Einnahmen brutto − Steuer − GKV.
• Bedarf (orange, optional): Nettobedarf = persönlicher Eigenanteil der laufenden Ausgaben (vor Pflege: reguläres Budget; in der Pflegephase: Pflegekosten-Eigenanteil nach PV/PZV). Einzelne Budgetkategorien und PZV-Beitrag standardmäßig ausgeblendet.
• Depot: Depotwert zum Jahresende.
• Saldo (grau): Nettoeinkommen − Nettobedarf — positiv = Puffer, negativ = Lücke.

Werkzeuge

• Monat / Jahr: Schaltet alle Beträge um; Spaltenköpfe passen sich an.
• CSV: Exportiert alle sichtbaren Spalten als kommagetrennte Datei. Der Dateiname enthält den Szenarioname (falls vergeben) sowie die Anzeigeart (Monat/Jahr).
• Spalten / Alle / Standard: Granulare Spaltenauswahl oder Reset auf Standardansicht.